hvad er de og hvordan vælger man?

Gensidige fonde er en af ​​de muligheder, der bruges mest af investorer, der leder efter yderligere indkomst med gode udsigter til rentabilitet og en vis risiko. Den enorme mangfoldighed af fonde med forskellige aktivsammensætninger, løbetider og mål kan dog gøre valget af investering særligt udfordrende, selv for professionelle.

Find ud af, hvad en investeringsfond er, hvad fordelene og risiciene er, og hvad du skal overveje, når du vælger en.

Hvad er investeringsforeninger, og hvordan fungerer de?

Investeringsfonde er finansielle produkter, der består af kapitalen fra flere investorer (individer, virksomheder eller endda stater), der investerer i snesevis eller endda hundredvis af forskellige aktiver, såsom aktier, obligationer, råmaterialer, alternative investeringer og endda fast ejendom.

Da det samlede beløb af fonden er større end, hvad hver investor kunne investere individuelt, giver dette køretøj adgang til større muligheder og ideelt set bedre udsigter til rentabilitet og stabilitet.

Ved at tegne en fond bliver investorer ejere af Participation Units (UP), af samme værdi for alle deltagere. UP’er noteres dagligt og repræsenterer den opdaterede værdiansættelse af fonden. Udviklingen i prisen på de aktiver, der udgør fonden, vil svinge værdien af ​​din investering. Det kan ske, at alle aktivpriser stiger, at alle falder, eller at nogle går op og andre går ned.

Et andet punkt at huske på om investeringsfonde er, at investorerne ikke har magt til at påvirke beslutninger om kapitalanvendelsen – disse produkter administreres udelukkende af professionelle, og det er op til dem at beslutte, hvilke aktier der skal investeres, og hvilken kapital der skal investeres i. bruge, i overensstemmelse med den markedsanalyse, de udfører, og den politik, der er fastlagt for fonden (som du kan konsultere, inden du tegner dig i det respektive prospekt).

Endelig, før du træffer nogen beslutning, bør du huske på, at der er en risiko for totalt tab af investeret kapital med midler.

Hvilke typer investeringsfonde findes der?

Obligationer, aktier, blandet eller fast ejendom. Der findes flere typer investeringsfonde, som passer til forskellige målsætninger, risikoprofiler og deadlines.

obligationsfonde

Den, der køber en obligationsfond, udlåner penge til et land eller en virksomhed, til gengæld for en forpligtelse til at modtage tilbagebetalingen af ​​den udlånte kapital, og tilføjer den i mellemtiden akkumulerede rente, som udgør en periodisk indkomst. Dette er en måde for modtagerenheder at finansiere sig selv på; den kapital, de får ved at udstede obligationer, ses som et lån.

Som en generel regel kræver investering i denne type fond en højere startkapital end andre muligheder. På den anden side plejer risikoen at være lavere, da kapitalen er garanteret af en stor stabil enhed. Men når det kommer til investeringer er der selvfølgelig ingen “nul risiko”.

aktiefonde

Aktiefonde fungerer på samme måde, med den forskel, at de gælder for brøkdele af en virksomheds aktiekapital, hvor investoren bliver aktionær i det pågældende selskab. For eksempel kan en amerikansk aktieinvesteringsfond besidde aktier i 50 eller 60 virksomheder på samme tid.

Udviklingen i aktiekurserne (og investeringsafkastet) afhænger således af faktorer, der er iboende for virksomhedens aktivitet og ledelse, foruden de normale volatiliteter i markedet og samfundet generelt.

Investorer, der deltager i denne type fonde, skal have en mere vovet risikoprofil: På den ene side søger de højere afkast, og på den anden side understøtter de større eksponering mod risikoen for at tabe kapital.

blandede fonde

Blandede fonde, som navnet antyder, er fonde, der kombinerer egenskaberne ved obligationsfonde og aktiefonde. Med andre ord kombinerer en enkelt fond forskellige aktivklasser, såsom aktier og obligationer. Det er en måde at få adgang til en bredt diversificeret portefølje, hvilket reducerer risikoen og udsigterne til rentabilitet, afhængigt af den større eller mindre allokering af kapital til hvert aktiv.

På grund af sin fleksibilitet tilpasser den sig let til de fleste risikoprofiler. En mere konservativ investor vil vælge en blandet afdeling med en højere procentdel af obligationer, mens en dristigere investor vil foretrække en blandet afdeling med en højere andel af aktier.

ejendomsfonde

I modsætning til de tidligere, som investerer i værdipapirer, såsom obligationer og aktier, investerer ejendomsinvesteringsfonde i aktiver som fast ejendom, jord og lejemål. De genererer en stabil indkomst og er en måde at få adgang til ejendomsmarkedet, uden at det er nødvendigt at investere hele udbetalingen i forbindelse med købet.

Der er stadig mange andre typer fonde, som investerer i indlån og endda statskassebeviser.

Hvilke fordele og risici er forbundet med investeringsfonde?

Deltagelse i en investeringsfond giver flere fordele. Den vigtigste er at drage fordel af fondsforvalterens viden og erfaring og også fra de specialister, der støtter ham. Denne aktive teamledelse gør det muligt at tilpasse den bedste transaktionstid i forhold til det finansielle marked og på denne måde forsøge at opnå bedre lønsomhed.

Derudover er fondene en måde at komme ind på andre markeder og sektorer, som du ikke ville have adgang til, hvis du investerede privat – givet de høje beløb, der kræves for at investere direkte. På den anden side er de et diversificeret instrument af natur, der som hovedregel indebærer mindre risiko end kun at investere i aktier i et enkelt selskab.

Der er dog også nogle risici, som du bør overveje, inden du deltager i investeringsforeninger. Fondsforvalterens og specialisternes viden og erfaring garanterer ikke rentabilitet. I øvrigt har investeringsforeninger ikke garanteret kapital eller kurser.

Tabet vil være så meget desto større som devalueringen af ​​aktiver, som er afhængig af udsving uden for interessenternes kontrol (såsom guld, olie, valutakurser, sociale og globale begivenheder). En historie med høje tidligere afkast er ingen garanti for fremtiden.

Grundreglen for enhver finansiel beslutning gælder også for investeringsfonde: Jo højere afkast, jo højere risiko. Så for at træffe en informeret og tankevækkende beslutning skal du omhyggeligt analysere risici og fordele for din særlige situation.

Hvordan deltager man i investeringsfonde?

Hvis du overvejer at investere, så følg disse 5 tips, der hjælper dig med at definere en investeringsstrategi.

1. Definer din risikoprofil

Enhver investering, du foretager, indebærer altid en vis grad af risiko. Inden du går videre, er det derfor vigtigt at vide, hvordan du håndterer den risiko, der er forbundet med operationen. For at hjælpe med denne introspektionsproces, prøv at klassificere din risikoprofil som lav, medium eller høj.

Foretrækker du sikre investeringer? Er du villig til at tage risici for at få større afkast? Er du parat til at miste al din investerede kapital? Svarene på disse spørgsmål hjælper dig med at finde din risikoprofil.

Hvis du kun svarede positivt på det første spørgsmål, er investeringsforeninger sandsynligvis ikke noget for dig. De bekræftende svar på det følgende åbner dog allerede nu muligheden for at deltage i investeringsforeninger.

2. Tag højde for investeringsforeningens likviditet

Det ideelle scenarie ville være at have en investeringsfond med et stort potentiale for kortsigtet rentabilitet, og som samtidig ville give investorer mulighed for at gå ind og ud, når de ville. Men det virkelige scenarie er helt anderledes. Hvis du ikke kan håndtere fondsvolatilitet, bør du undgå midler, der ikke tillader udbetalinger på noget tidspunkt.

På den anden side leder investeringsfonde efter deltagere, der accepterer langsigtet risiko; Normalt kan fonde med højere risiko involvere investeringsperioder på mere end 5 år. Så tag dig tid til at bestemme den tidsramme, som du er villig til at investere i, med de tilhørende risici.

3. Tjek konsistensen af ​​returneringer

Se det forenklede eller generelle prospekt knyttet til investeringsfonden. I dette dokument finder du alle fondens karakteristika, såsom administrationsenheden, investeringspolitik, provisioner, beskatning, sammensætning af porteføljen, blandt andre.

Tjek, om fonden har konsistens i sine afkast; med andre ord, om der er track record med flere års positive afkast. På den måde vil du kunne vurdere, om den fond, du overvejer at investere i, har et positivt afkast over den tidshorisont, som du selv har defineret.

4. Diversificer din investering

En af de bedste investeringsmetoder i fonde er diversificering. Ved at dividere hele din investering med midler med højere risiko og lavere risiko, vil du være mere tilbøjelig til at opnå positive gennemsnitlige afkast.

Diversificer også i henhold til din risikoprofil. Hvis du ikke er villig til at løbe risici, skal du investere en højere procentdel af din kapital i fonde med lavere risiko (vel vidende, at afkastet bliver lavere) og omvendt.

5. Vær forberedt på det lange træk

Mange investorer ser stadig investeringsfonde som en mulighed for at skabe hurtige, kortsigtede gevinster. Det er muligt, at det er tilfældet i konkrete tilfælde, men at opbygge velstand på en bæredygtig måde kræver, at man tænker og investerer på lang sigt.

Den største fordel ved langsigtet investering er risikoreduktion. At holde investeringer i en længere periode giver dig mulighed for at klare op- og nedture på markedet. For eksempel, selvom S&P 500-indekset har en god track record, svinger afkastet over tid, og i en hvilken som helst kort periode kan indekset falde betydeligt.

At tænke langsigtet betaler sig også i forhold til rentabilitet. Da porteføljen har mere tid til at komme sig efter markedsvolatilitet, kan investorer være mere aggressive i deres risikoeksponering. Dette vil i princippet afspejle sig i højere rentabilitet.

For at høste disse fordele skal investorer, der sætter penge på markedet, være i stand til at holde dem i mindst tre til fem år, og jo længere jo bedre.

Afsluttende…

Når alle de risici og det potentiale i form af afkast, som disse mekanismer kan tilbyde, er klare, kan du i en anden fase overveje at investere i fonde.

Start med at planlægge en investeringsstrategi, der er i overensstemmelse med din risikoprofil og med den tidshorisont, der passer til dig. Derefter kan du starte processen med autoriserede markedsføringsenheder, såsom banker eller finansielle institutioner.